中国碳交易试点覆盖企业的微观实证:碳排放权交易、配额分配方法与企业绿色创新

摘要：

作为实现温室气体减排的重要政策手段,碳排放权交易在实现碳减排目标的同时,也对企业绿色技术创新起到了促进作用.通过匹配碳排放权交易试点重点控排企业数据与2010—2019年上市公司专利数据,首先运用多期PSM-DID方法实证检验碳排放权交易对企业绿色创新的影响,并采用全样本多期DID、反事实、安慰剂、改变时间窗宽、Tobit模型等方法检验结论的稳健性.然后手工搜集试点地区重点控排企业具体的配额分配方法数据,并基于企业层面的配额分配方法考察不同的配额分配方法对企业绿色创新的影响.最后,将企业按早期绿色创新水平和规模大小分组,检验配额分配方法对不同组别企业绿色创新活动激励的异质性.实证结果显示:①碳排放权交易可以显著促进企业绿色创新.②基准法相对于历史法,对企业绿色创新活动的激励作用更强.③历史法会削弱早期绿色创新水平较高的企业进行绿色创新的动力,产生"鞭打快牛"的效应;而基准法则更有利于激励早期绿色创新积累较多的企业从事绿色创新活动,产生"激励先进"的效应.基准法分配还更有利于激励规模较大企业的绿色创新活动.研究表明,碳排放权交易对企业绿色创新的激励效果受其核心制度设计——配额分配方法的影响,且对于不同特征的企业而言,其受到的影响存在异质性.基于此,应充分结合各行业、企业特征,权衡不同配额分配方法的优势与短板,建立科学合理、奖惩分明、兼具公平与效率的配额分配制度,强化对企业绿色创新的激励,进而充分发挥碳排放权交易市场在推动经济社会绿色低碳转型中的重要作用.

关键词：碳排放权交易、配额分配方法、绿色创新

所属期刊栏目：31

分类号：F062.1(经济学分支科学)

资助基金：国家社会科学基金重大项目"环境保护与经济高质量发展融合的机制、路径和政策体系研究"批准号:18ZDA050

在线出版日期：2021-03-17（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共11页

页码：37-47