交叉上市股票价格发现能力差异及交易信息含量测度

摘要：

本文在市场微观结构的理论框架下,对交叉上市股票的价格发现过程进行了分析.在Hasbrouck信息分成技术的基础上,提供了一种新的方法使其能够对市场交易过程中的公开信息和私有信息含量进行分解和测度.研究过程以“A+H”交叉上市股票为研究对象,对本文的模型和方法进行了具体的应用和验证.

关键词：交叉上市、价格发现、交易信息

所属期刊栏目：21

分类号：F830.91(金融、银行)

资助基金：山东大学自主创新基金项目2012SKYQ008;国家自然科学基金青年项目70902048

在线出版日期：2013-05-27（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共8页

页码：9-16