风险预算分析与投资结构优化模型

摘要：

机构投资者在设计他们的全部投资组合、管理其资产时,面对大量的困难决策.其中,最令人困惑的决策涉及到经理人结构,既使资产配置研究给投资者指出了最合适资产种类结构,但几乎没有人去指导投资者确定经理人结构,使他们的资金最有效的发挥作用.本文把传统构造证券组合的风险收益优化方法,应用到经理组合方面,从雇佣组合经理或其他资产管理者角度,讨论主动式风险控制和经理结构优化框架.

关键词：风险预算、组合管理、风险控制

所属期刊栏目：13

分类号：F224;C931(经济计算、经济数学方法)

资助基金：国家社会科学基金02BJT004

在线出版日期：2005-08-18（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共5页

页码：1-5