基于广义息票剥离法的国债收益率曲线的估计

摘要：

在一般息票剥离法(bootstrap method)的基础上进行了扩展:采用三次样条插值方法,可以对任意的国债报价数据进行即期收益率曲线估计.同时对插值方程和收益率曲线节点的非线性联立方程进行求解.为分析央行下调利率对我国国债收益率曲线的影响,选取2002年1月21日和2002年3月21日上海证券交易所国债当日收盘价,根据扩展的息票剥离法分别估计出此两日国债收益率曲线,并进行相应的比较分析.

关键词：广义息票剥离法、收益率曲线、样条插值

所属期刊栏目：12

分类号：F830(金融、银行)

在线出版日期：2005-02-22（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共5页

页码：1-5