基于多元Copula函数的融资租赁行业风险相关性研究

摘要：

选取融资租赁公司客户所处的主要六大行业的净资产收益率和总资产收益率数据,包括机械行业、电气行业、纺织行业、医药行业、交通行业、建筑行业,基于多元Copula函数模型对融资租赁相关行业的净资产收益率和总资产收益率进行相关性分析,从而对融资租赁相关行业之间的风险相关性进行一个全面的刻画.研究结果表明:六个行业的净资产收益率和总资产收益率存在正相关性,也即融资租赁公司客户所处的主要六大行业存在明显风险相关性.研究结论对于融资租赁行业以及相关金融行业的发展具有指导和实践意义.

关键词：融资租赁、行业风险相关性、Copula函数

分类号：F832.49(金融、银行)

在线出版日期：2016-07-12（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页码：125-132