关于利率对不同规模上市公司影响的讨论

摘要：

根据ARCH-GARCH模型理论,利用GARCH模型及其各种推广形式研究了当前中国货币市场银行间同业拆借利率对不同规模的上市公司的日平均收益率的影响,发现当前货币市场银行间同业拆借利率的波动对证券市场上不同规模的上市公司的日平均收益率产生不同的影响 .对此现象在本文中给出了一些合理的经济解释和政策建议.

关键词：GARCH模型、EGARCH-M模型、货币市场、证券市场

所属期刊栏目：51

分类号：F830.91(金融、银行)

资助基金：中国科学院资助项目79790130

在线出版日期：2004-01-08（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共9页

页码：312-320