有限交易机会下占线单向交易问题的竞争差分析

摘要：

该研究针对仅知道价格波动范围的有限交易机会的单向交易问题,采用竞争差分析方法构建数学模型,求解得到了最优的稳健性占线交易策略,并分析了该策略的性质,确定了该策略相对于最优离线交易策略所能达到的绩效保障(即最小竞争差).此外,研究还指出了对于交易者而言所有可能的最糟糕价格情况.该研究不仅可以用于指导现实中的单向交易行为,特别是交易者需要通过限制交易次数来控制交易成本的情形,同时,它还提供了统一的模型框架将文献中关注的时间序列搜索问题和无次数限制的单向交易问题联系了起来,便于对各类问题进行比较,丰富和完善了已有的研究结论,还为进一步分析更复杂的单向交易问题打下了基础.

关键词：单向交易问题;有限交易机会;有限信息;Savage后悔值准则;博弈论

所属期刊栏目：41

分类号：F224.3(经济计算、经济数学方法)

资助基金：国家自然科学基金71471003,71702082

在线出版日期：2021-11-22（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共12页

页码：2476-2487