一种新的自适应MCMC方法在金融市场风险VaR计算中的应用

摘要：

在系统介绍VaR模型理论基础上,针对现有VaR计算中主流方法的缺陷,提出了一种新的马尔科夫链蒙特卡罗方法中的自适应Metropolis抽样方法.以我国股票市场投资风险的VaR模型为例,基于上证综合指数的变化,将自适应Metropolis方法应用于整个沪市大盘VaR的计算.研究结果表明:自适应Metropolis方法的推荐分布随着抽样过程能自适应的调整,其计算效率和精度要明显优于传统的VaR计算方法.

关键词：VaR、置信区间、马尔科夫链蒙特卡罗、自适应Metropolis

所属期刊栏目：36

分类号：F830(金融、银行)

在线出版日期：2013-05-13（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共4页

页码：153-156