增强指数型基金对股票市场风险溢出效应的实证分析研究

摘要：

为探究我国增强指数型基金与股票市场之间的风险溢出效应,本文引入了三种增强指数型基金作为研究对象,并以2015年9月30日-2020年9月25日股票市场的日度数据作为研究基础,实证分析了我国增强指数型基金与股票市场之间的关系.研究结论显示,要想实现增强指数型基金和股票市场的协调健康发展,需要统筹协调好股票金融市场的内部结构以及拓展基金多样性.同时,通过分位数模型方法进行了稳健性检验,实证结果均验证了研究结论.依据研究结论本文提出了三项建议:一是合理规划股票市场的结构发展;二是多样化发展基金,降低股票市场风险,强化股票市场的稳定性,实现股票市场和增强指数型基金的协调健康发展;三是鼓励和支持机构资金对增强指数型基金的投资,促进股票市场平稳健康发展.

关键词：增强指数型基金;股票市场;风险溢出;分位数模型;稳健性检验

分类号：F830.31(金融、银行)

在线出版日期：2022-02-22（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共6页

页码：68-73