金融市场高维相关性研究

摘要：

金融市场间的相关性不仅受到两个市场间的作用,其它市场对相关性结构的影响也是不可忽略的.本文综合考虑两种作用,时研究中经常使用到的高维T-Copula函数提出一种新的迭代估计方法,同时估计多个市场或资产间的相关性结构.数值结果和实例研究表明,该估计方法具有一定的精度和计算效率,对相关性结构分析和金融危机传染研究具有一定的启示作用.

关键词：相关性分析、高维T-Copula函数、迭代估计

分类号：F832.1(金融、银行)

在线出版日期：2011-04-07（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共3页

页码：12-14