我国上海股票市场GARCH效应实证研究

摘要：

对我国上海股票市场的GARCH效应进行了实证研究,包括3个方面的内容:应用GARCH模型对股票收益率进行事前估计分析;对模型参数进行估计与最优选择;应用GARCH模型进行事后估计分析.结果表明我国上海股票市场收益率序列的波动具有显著的异方差性,可以用GARCH(1,1)进行拟合.

关键词：上海股票市场、GARCH效应、非线性、易变性

所属期刊栏目：48

分类号：F224.9(经济计算、经济数学方法)

资助基金：高等学校博士学科点专项科研项目01JB630009

在线出版日期：2004-01-08（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共4页

页码：293-296