平滑结构突变下Dickey-Fuller检验的大样本行为

摘要：

Enders和Lee(2012)提出考虑平滑结构突变的傅里叶函数扩展型Dickey-Fuller单位根检验(FADF).本文研究了当真实数据生成过程包含平滑结构突变时,标准Dickey-Fuller单位根检验的行为.本文证明:忽略结构突变的OLS回归方程中,检验单位根的t统计量的渐进分布与Dickey-Fuller(1979)一样.因此,当真实数据生成过程含傅里叶型结构突变时忽略该结构突变,或不正确地考虑了加入傅里叶项考虑结构突变,标准DF单位根检验的渐进分布依然是大样本可用的.蒙特卡洛模拟的证据与本文的理论相符.然而,模拟也指出:FADF对含平滑结构突变和瞬时结构突变的时间序列都有理想的小样本性质,而不正确地处理傅里叶项会扭曲DF单位根检验的小样本性质.

关键词：傅里叶函数扩展型单位根检验(FADF)、标准DF检验、检验功效

所属期刊栏目：30

分类号：C812(统计方法)

在线出版日期：2013-12-17（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共6页

页码：103-108