基于Feltham-Ohlson模型的中国上市公司股票价格影响因素检验

摘要：

@@ 一、引言
股权估值是金融投资领域中的重点与难点问题.与国外成熟资本市场相比,中国股票市场具有"新兴+转轨"的特征,上市公司股票价格的形成机制具有显著的地域特征.本文根据Feltham-Ohlson股权估值理论与经验性模型,结合中国上市公司和股票市场特征构建股票价格的经验性模型,并用中国上市公司1993～2001年会计报表数据和股票价格数据予以检验,研究影响中国上市公司股票价格的因素.

关键词：会计收益、净资产、股票价格、Feltham-Ohlson模型

分类号：F83(金融、银行)

资助基金：陕西省软科学基金

在线出版日期：2004-08-18（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共5页

页码：57-61