沪深A、B股市场分割的实证检验

摘要：

文章运用计量经济学中Granger因果性检验,分阶段实证检验了B股市场对内开放以及汇率制度改革以来沪深两市A、B指收益率的引导关系,得到的结论主要有：B股市场对内开放以来,沪深两市收益率的引导关系以及A、B指收益率的引导关系有所增强;特别是汇率制度改革以来,A、B股市场收益率的引导关系表现得更加显著。

关键词：股票市场分割、收益率、Granger因果检验

分类号：F830.91(金融、银行)

资助基金：山东省统计科研重点课题资助项目KT11039

在线出版日期：2012-10-24（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共4页

页码：149-152