人民币汇率波动对我国行业风险影响研究

摘要：

以2008年1月7日到2012年3月30日为样本数据,建立基于广义误差分布的GARCH模型.结果表明,行业指数收益率波动具有“长期记忆性”并且股市价格的波动呈现非对称性,即存在杠杆效应.改变了以往运用总体角度方法,以行业角度出发,同时引入了流动性风险这一控制因素,分析汇市与股市的关系,结论更具有现实意义.

关键词：人民币汇率、行业风险、GARCH模型

所属期刊栏目：44

资助基金：北京市教育委员会科技计划面上项目KM201310009013

在线出版日期：2015-02-02（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页码：49-53