指数投资组合的VaR模型及检验

摘要：

文章采用ADCC模型和Riskmetrics方法,在估计中国四个主要股票指数市场相关性的基础上,利用不同权重投资组合收益构造正态分布下的VaR,并利用动态系数方法和失败率检验法进行VaR模型的准确性检验.结果表明,在等权重和最小方差投资组合权重下,用ADCC模型比用Riskmetrics方法进行投资组合和风险管理效果更好.

关键词：VaR、动态系数检验、ADCC

所属期刊栏目：29

分类号：F830(金融、银行)

资助基金：教育部优秀人才支持计划;教育部人文社会科学重点研究基地项目05JJD790026

在线出版日期：2007-07-02（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共4页

页码：86-89