内生性时变参数消费敏感度模型及应用——以天津市城镇居民消费为例

摘要：

近些年来时变参数消费敏感度模型得到广泛应用,但其时变参数形式设置过于随意,内生性结构也没有得到足够的关注.本文建立了一个具有一般性的内生性时变参数消费敏感度模型,并构建了一个对两步卡尔曼滤波过程都适用的滤波理论方法,以处理模型的内生性结构.实证分析了天津市城镇居民的长期消费,该模型有效的处理了其内生性问题,且拟合效果很好,发现其消费敏感度是时变的,且经历了三个不同形成机理的规律性阶段.现阶段只有提高天津市城镇居民可支配收入,才能突破流动性约束的瓶颈,提高其消费需求.

关键词：内生性时变参数消费敏感度模型、两步卡尔曼滤波估计、天津市城镇居民消费

所属期刊栏目：33

分类号：F222.3;O212(经济计算、经济数学方法)

在线出版日期：2014-05-29（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页码：233-242