资本约束对商业银行风险偏好的影响——来自中部某省份若干家商业银行的实证检验

摘要：

本文以滞后一期的自回归模型为基础，综合运用统计描述、单位根检验、协整检验等技术，针对2002年至2006年中部某省份若干家商业银行的数据，实证检验了资本约束政策的实施对商业银行风险偏好的影响。结论显示：资本约束对商业银行的风险行为选择的影响巨大，但是资本软约束会强烈抵消资本约束带来的正效应；中小型银行比大型银行更具有政策的敏感度，中国的商业银行体系应当进一步进行深入的市场经济改革。本文的创新在于：建立了一个信贷行为偏好指数来刻画商业银行的风险偏好，并把资本约束的实施与资本约束的软化引入计量模型，分别进行了总量检验与分类检验，从而得到了有中国特色的分析结论与政策建议。

关键词：资本充足性约束、商业银行、风险偏好、实证检验

所属期刊栏目：31

分类号：O212;F832(概率论与数理统计)

资助基金：国家自然科学基金70573079;武汉人学大学人文社科基金20110202

在线出版日期：2012-12-21（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共9页

页码：1125-1133