基于逻辑函数平滑转移模型和截面相关的非线性面板单位根检验

摘要：

研究目标:建立一种能够处理经济变量非线性和非对称性的面板单位根检验方法.研究方法:基于逻辑函数平滑转移模型建立非线性面板单位根检验,并通过蒙特卡洛模拟给出其临界值,进行有限样本性质的研究.研究发现:蒙特卡洛模拟显示,该检验具有正确的检验水平和良好的检验功效,而采用不恰当的模型形式会导致检验水平的扭曲和检验功效的降低.该检验的实证结果表明实际有效汇率服从逻辑函数形式,是非线性平稳的.研究创新:给出了截面相关条件下基于逻辑函数平滑转移模型的非线性面板单位根检验的渐近分布.研究价值:完善了非线性面板单位根检验方法,验证了购买力平价理论的存在性,为相应政策的制定提供理论依据.

关键词：单位根检验、逻辑函数、平滑转移模型、截面相关、购买力平价

所属期刊栏目：36

分类号：F224.0(经济计算、经济数学方法)

资助基金：国家自然科学基金;国家自然科学基金

在线出版日期：2019-03-04（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共19页

页码：133-151