中国实时金融状况指数的构建
金融状况指数(FCI)综合了多个金融变量的信息,能够比单个指标更全面、直观地反映金融市场的整体运行情况.基于动态因子模型直接利用混频数据测算我国的实时FCI,突破了传统方法要求数据频度一致的限制,从而大大增强了FCI的时效性,使FCI具备金融市场流动性指示器的功能.实证研究表明,改进后的FCI能够揭示近年来我国货币政策的松紧程度,其走势比CPI月同比领先7个月,对通胀的预测效果优于其构成变量.
金融状况指数、混频数据、动态因子、实时预测
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F224(经济计算、经济数学方法)
2015-05-06（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）
137-148
