债券利率风险管理的三因素模型

摘要：

传统的用于债券风险管理的久期凸度方法存在一定的局限性.本文提出了基于主成分分析与Nelson-Siegel模型的三因素方法.我们的实证表明,三因素模型较久期凸度模型精确.而且,三因素模型能给投资者提供更多的交易策略.

关键词：主成分分析、Nelson-Siegel模型、套期保值

所属期刊栏目：21

分类号：F224.9(经济计算、经济数学方法)

在线出版日期：2006-07-31（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共6页

页码：62-67