非参数利率期限结构模型的理论与实证研究

摘要：

本文利用核估计方法建立了非参数的利率期限结构模型,实证结果表明短期利率模型的扩散函数和漂移函数都是非线性的,否定了参数模型事先对扩散函数和漂移函数的参数假设.同时建立了债券和利率衍生证券的PDE定价方程.

关键词：利率期限结构、非参数、核估计

所属期刊栏目：19

分类号：F83;F8

在线出版日期：2006-07-31（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共4页

页码：48-51