基于VaR-GARCH模型度量股指期货风险——基于金融危机角度实证分析

摘要：

基于金融危机的视角对股指期货风险问题的实证研究表明:运用VaR-GARCH模型进行风险价值度量方法克服了诸如敏感性和波动性等方法的局限性,使一定置信度下的最大可能损失数量化;股指期货指数收益率序列没有明显的相关性,但存在波动聚集性;VaR值不仅能够直接评估股指期货合约的市场风险,还能测出下一交易日的潜在最大损失.表明运用GABCH模型进行度量与控制风险时可行的.

关键词：VaR-GARCH、股指期货、风险度量研究、实证分析

分类号：F830(金融、银行)

在线出版日期：2011-01-11（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共3页

页码：23-25