10.3969/j.issn.2095-3291.2013.06.004
监管政策对商业银行行为选择的冲击效应研究——基于H省若干家商业银行的TRAMO/SEATS检验
根据《巴塞尔协议》等国际公约的要求,中国的银行监管部门于2004年1月开始,在全国的银行系统推行严格的资本充足性管理.作为国际银行界主流的监管政策,资本充足性管理对商业银行的行为选择产生了深远的影响.本文选取了中国中部某省份2002年至2006年的商业银行数据,针对包括贷款对象结构、贷款期限结构和风险偏好结构三个表征商业银行行为特征的24个数据序列,运用TRAMO/SEATS的技术方法,实证检验了所有序列的结构性变动点以及监管政策的冲击效果.研究显示,当监管当局开始实施严格的资本充足性监管时,大多数商业银行都降低了风险偏好,说明监管政策的冲击效应十分明显;但是经过大约一年后,几乎所有的商业银行又选择恢复到初始状态,开始增加风险偏好,说明存在商业银行的资本约束软化效应.因此,若要保持资本监管政策的长期效果,还需不断完善相关制度体系建设.本文从商业银行行为变化的特征出发,提出了我国应对《巴塞尔协议Ⅲ》挑战的若干建议.
监管政策、银行行为、冲击效应、TRAMO/SEATS检验
F83;F8
国家社科基金重大项目"完善宏观金融调控体系研究——基于针对性、灵活性和前瞻性的视角"12&ZD046;教育部留学回国人员科研基金"资本约束与商业银行贷款行为选择研究"的阶段性成果
2013-08-07(万方平台首次上网日期,不代表论文的发表时间)
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