中国玉米期货合约到期效应的实证分析

摘要：

通过对期货合约到期效应的理论分析,运用中国大连商品交易所自2004年9月恢复上市以来的39个玉米期货合约的期货价格和吉林玉米中心批发市场的大连港口玉米平舱价格等数据,对Samuelson(萨缪尔森)期货合约到期效应假设及Bessembinder,Coughenour,Seguin和Smoeller期货合约到期效应假设进行检验,发现中国玉米期货价格波动受距离期货合约到期日天数的影响很小,但受玉米期货合约持仓成本的影响较大.

关键词：玉米期货价格、到期效应、中国

所属期刊栏目：34

分类号：F713(国内贸易经济)

资助基金：教育部人文社会科学研究青年基金项目11YJC790227;长春市科技局软科学研究计划项目11RY31;吉林省教育厅"十二五"社会科学研究项目[吉教科文合字2012第430号],教育部人文社会科学研究规划基金项目08JA790055;吉林农业大学博士启动基金项目201142

在线出版日期：2012-04-27（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共5页

页码：114-118