基金经理择时能力测度——基于看涨期权与无风险资产组合法

摘要：

具备择时能力的基金经理往往能够通过预测市场未来走向并及时调整投资组合策略来给投资者带来较好的收益,合理恰当地对基金经理的表现加以评价能够正确引导投资者行为,促进我国基金业良好发展,因此对基金经理的择时能力加以测度是十分重要的.文章通过构建以沪深300指数为标的资产的看涨期权和无风险资产组合来模拟具有择时能力的基金经理在不同市场下的投资行为,以期对基金经理的市场择时能力进行测度.

关键词：择时能力、看涨期权、无风险资产、基金经理

分类号：F830(金融、银行)

在线出版日期：2020-09-23（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共4页

页码：32-35