基于不确定性分布的金融风险审慎管理研究

摘要：

本文旨在研究如何在金融风险测度中对关键性隐患——不确定性进行适度的量化分析以有效增强风险管理的审慎性.首先直观呈现“不确定性”的概率统计表现,分析其引致风险或危机事件的必然性与严重性.进而,以广泛使用的风险管理方法VaR与ES为例全面回顾与分析相应领域的技术发展历程,揭示解决不确定性问题的重要性.由此,基于概率统计领域的国际前沿突破与相应参数估计方法的创新发展,系统性提出兼容无穷可能不确定性分布的风险审慎管理模型GE-VaR与GE-ES,进一步地,通过与公认最有效的风险测度方法相比较,证实纳入概率分布不确定性的风险管理模型的敏锐性与审慎性,以及对中国现阶段高波动率、相对高风险、高不确定性市场特征的适用性.

关键词：不确定性、风险管理、非线性期望理论、VaR、ES

所属期刊栏目：54

分类号：F830;F224.32;O225

资助基金：泰山学者工程专项经费和山东大学杰出青年、青年学者未来计划

在线出版日期：2019-08-21（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共14页

页码：64-77