系统性风险指标是否具有前瞻性的预测能力?

摘要：

本文首次从非线性的研究视角,对国际主流金融风险测度方法的预测能力以及在中国的适用性展开全面、综合的比较分析.在此基础上,我们通过降维方法构建出更具"前瞻性"的"风险测度指标",并结合GSADF方法考察降维指标的风险识别能力与预警能力.与此同时,我们还结合时变参数向量自回归模型,分别从贷款渠道和消费渠道探讨金融风险对宏观经济的冲击影响,进而为我们构建"早识别、早发现、早处置"的风险预警机制提供重要参考依据.

关键词：系统性风险、非线性、预测能力

所属期刊栏目：21

分类号：F832.33;F224;TM732

资助基金：国家社会科学基金17ZDA073

在线出版日期：2022-09-22（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共28页

页码：617-644