基于马尔可夫方法的违约传染平均域模型

摘要：

基于平均域模型,将信用组合分为几个同质的子组合,假设组合中各公司的违约强度不仅取决于宏观经济状况,而且依赖于这些子组合中违约公司的数目,以刻画不同公司间的违约相互作用;并据此建模组合违约过程为连续时间马尔可夫链,借助Kolmogorov微分方程求解信用组合损失分布;最后,通过实例计算分析传染现象对组合损失分布、风险量度的影响.

关键词：金融管理学、信用组合、马尔可夫方法、违约传染、平均域模型

所属期刊栏目：34

分类号：F830(金融、银行)

资助基金：教育部人文社会科学研究青年基金项目12YJC790116

在线出版日期：2017-07-31（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共6页

页码：89-94