Copula的局部变结构点诊断的实证研究

摘要：

基于Copula函数对相关性研究的特有优势,构建了二元正态Copula模型,提出了在时变相关系数的基础上对局部变结构点的诊断方法.以上证煤炭指数及有色金属指数作为实证样本,研究了煤炭指数和有色金属的相关性发生显著变化的时刻,并分析其变化原因.本文的研究结果能更敏锐地捕捉金融市场的动向和指导风险投资.

关键词：二元正态Copula模型、Garch(1,1)模型、局部变结构点

所属期刊栏目：30

分类号：F224(经济计算、经济数学方法)

资助基金：教育部人文社会科学研究项目10YJAZH103

在线出版日期：2013-11-14（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共4页

页码：64-67