基于DCC-BGARCH模型人民币升值风险动态管理研究

摘要：

在人民币升值背景下,我国出口企业面临潜在外汇风险.根据人民币汇率波动“聚集性”,使用DCC-BGARCH模型设计动态套期保值策略,与传统结果比较得到DCC-BGARCH模型策略标准差较小、效率较高等结论.因此,我国外贸企业可以借鉴该策略有效规避人民币升值风险,稳定生产收益.

关键词：条件风险价值、动态套期保值、DCC-BGARCH模型、最优套期比

分类号：F832.6(金融、银行)

资助基金：教育部人文社会科学研究规划基金项目11YJA790081

在线出版日期：2013-03-21（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共4页

页码：29-32