混合双分数布朗运动模型下回望期权定价

摘要：

假定标的资产(例如股票)的价格由混合双分数布朗运动驱动,并考虑在买卖回望期权交易过程中支付红利的情况.利用伊藤公式建立混合双分数布朗运动环境下的金融市场模型,得到一个关于回望期权价格的偏微分方程.采用边界条件和变量代换的方法,求得该偏微分方程的解,并用正态分布函数表示,即回望看跌期权和回望看涨期权定价公式的显式解.

关键词：混合双分数布朗运动、回望期权、伊藤公式、偏微分方程

所属期刊栏目：28

分类号：F830.9;O213.2(金融、银行)

资助基金：江苏省研究生科研与实践创新计划项目KYCX18_1386

在线出版日期：2019-05-17（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共6页

页码：8-13