基于VAR模型的原油价格与汽、柴油零售价格传导机制实证研究:2003—2011年

摘要：

中国石油产业中,上游原油价格基本市场化、下游成品油价格则受到政府严格规制而调整滞后.探讨原油价格与成品油价格之间的传导机制,对缓解“油荒”、通胀等问题极具意义.本文基于VAR模型,利用2003年1月-2011年6月的月度数据,通过脉冲响应函数与方差分解,实证研究了原油价格与汽、柴油零售价格传导机制.分析结果表明,2003年以来原油价格上涨对国内汽、柴油零售价格的正向影响都较小,汽、柴油零售价格对原油价格的反向影响则更小；双方相互影响时间基本都在4-6个月左右；原油价格与汽、柴油零售价格都主要受上月自身价格的影响,历史承继性很强；原油价格→汽、柴油零售价格的传导机制以及汽、柴油零售价格→原油价格的反馈机制都不通畅.进而本文提出了下放原油进口权、推进成品油定价市场化改革等政策建议.

关键词：原油价格、汽油零售价格、柴油零售价格、价格传导机制

资助基金：作者主持的教育部人文社科一般项目"网络产业接入定价规制政策研究"10YJC790110;教育部人文社科重点研究基地项目"中国能源产品价格规制研究"2010CIB07;辽宁省社会科学规划基金项目L11DJY047;辽宁省教育厅人文社科一般项目W2011105

在线出版日期：2013-06-13（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共11页

页码：28-38