基于看涨期权的制造商碳排放权交易策略研究

摘要：

针对碳排放权价格的不确定性,引入看涨期权策略,构建制造商主导的两级供应链博弈模型,利用Kuhn-Tucker条件求解.比较制造商以即时价格与以期权购买碳排放权策略的决策.研究表明,制造商只以期权形式购买碳排放权.碳价格对碳排放权期权购买量影响较小.碳价格较大时,碳排放权期权策略下制造商利润比即时价格购买策略的利润高,零售商和供应链利润也会提高.当碳排放权期权成本小于阈值,制造商采用期权策略可实现供应链企业利润的改善.

关键词：碳排放权、看涨期权、Kuhn-Tucker条件

所属期刊栏目：23

分类号：F224.3(经济计算、经济数学方法)

资助基金：重庆市科委基础与前沿研究资助项目cstc2018jcyjAX0137

在线出版日期：2020-09-04（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共8页

页码：61-68