证券投资基金系统的非线性实证研究

摘要：

选取沪、深证券交易所证券投资基金指数对数收益率为研究对象，分别采用分形、R／S统计检验、关联维检验、李雅普诺夫指数检验等方法实证得知中国证券投资基金系统具有分形、自相关性、混沌、李雅普诺夫指数大于零等非线性特征。由于证券投资基金系统具有混沌性，那么证券投资基金制度发展必然对初始条件具有敏感的依赖性．因此可以采用市场化的制度创新手段，培养证券投资基金系统的混沌吸引子，促使证券投资基金系统向着更高层次的有序态演化。

关键词：证券投资基金、非线性、混沌、关联维

所属期刊栏目：23

分类号：F830.59(金融、银行)

资助基金：国家社会科学基金;教育部人文社会科学研究项目;中国博士后科学基金;山东省自然科学基金

在线出版日期：2012-04-21（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页码：18-25