基于Markov骨架过程的外汇期权定价模型

摘要：

@@ 一、引言
1983年,戈曼(M.Garman)和科尔哈根(Kohlhagan)指出[1],由于外汇期权中引用了多个无风险利率,与布莱克-舒尔茨(Black-Scholes)模型的假设相矛盾,因此经典的布莱克-舒尔茨定价模型[2]不能直接应用于外汇期权的定价问题.由此,他们在布莱克-舒尔茨定价模型的基础上第一次给出了外汇期权定价模型.为了推导外汇期权的定价公式,戈曼-科尔哈根对市场做了如下假设:

机标关键词：markov骨架过程、期权定价模型、外汇期权

分类号：O211.67;F840.4;F224.0

在线出版日期：2007-07-26（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共6页

页码：12-17