利率冲击、汇率波动与金融安全——基于宏观稳定视角的研究

摘要：

通过利用TVP-SV-VAR模型,选取2006年至2018年的月度数据,分析人民币利率冲击和汇率波动对金融安全的时变效应.研究发现,三者之间的联动关系具有明显的时变特征,并且在不同政策和不同时期背景下的影响程度有所变化.利率冲击对金融安全的影响有限,说明我国的利率市场化的结构完善程度不高,且与金融市场的传导机制效应不明显.利率冲击和利率波动对金融安全的冲击在经济危机时期影响最强,在经济新常态时期影响较弱;汇率冲击对金融安全的影响更为显著,但整体上呈现出下降趋势.

关键词：利率冲击;汇率波动;金融安全

所属期刊栏目：23

资助基金：国家哲学社会科学基金重大专项项目;国家自然科学基金面上项目

在线出版日期：2021-10-26（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共9页

页码：70-78