我国大豆期货与现货市场之间的波动溢出效应研究

摘要：

根据所构建的双变量EC-EGARCH模型,对我国大豆期货与现货市场之间的波动溢出效应进行实证分析的结果表明:协整残差项对期货与现货市场的条件均值和条件方差均具有很好的解释作用,能够准确地刻画两市场之间的波动性关系;期货和现货价格之间存在长期的均衡关系;并且,期货与现货市场之间的波动溢出效应是对称的.

关键词：双变量EC-EGARCH模型、波动、均衡关系、溢出效应

所属期刊栏目：9

分类号：F830.9(金融、银行)

在线出版日期：2007-07-23（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共5页

页码：23-27