资本调整、风险控制与宏观经济周期

摘要：

本文将经济周期、市场结构等外部宏观因素，以及贷款拨备、管理效率等微观银行特征引入研究框架，构建实证检验的联立方程模型，运用GMM方法，采用2004～2009年23家主要城市商业银行数据，从周期性特征的视角对其资本和风险调整的内生互动行为及其影响因素进行实证分析。结果显示，中国城市商业银行资本和风险调整行为之间存在非对称互动影响，其风险行为呈现明显的周期性；盈利能力、成本管理效率对城市商业银行提升资本水平作用有限；严格的资本监管、市场集中度的降低都有利于城市商业银行提升资本充足水平，但对其降低风险的作用有限。

关键词：城市商业银行、资本监管、银行资本、资产风险、经济周期

所属期刊栏目：16

分类号：F83(金融、银行)

资助基金：国家自然科学基金;教育部人文社会科学研究项目;中央高校基本科研业务费专项

在线出版日期：2012-04-21（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页码：18-25