中国商业银行风险规避与股权结构:基于面板数据的经验与证据

摘要：

本文从我国11家商业银行2004-2008年的面板数据出发,通过实证模型分析国内商业银行股权结构与风险规避之间的关系.研究发现:商业银行的股权集中度与不良贷款正相关,与流动性比率负相关;国家股占总股份的比重与不良贷款率正相关,与流动性比率负相关.这表明适度分散股权集中度和降低国家股占总股份的比重将有助于化解商业银行的不良贷款风险,增强其流动性.鉴于此,本文提出相应对策建议:一是政府退出直接干预,国家相对控股;二是引进战略投资者,适度分散股权集中度;三是应加快商业银行公司治理改革进程.

关键词：股权结构、股权集中度、商业银行风险、面板数据

分类号：F830.3(金融、银行)

资助基金：教育部人文社会科学研究规划基金一般项目09YJA790131

在线出版日期：2010-12-15（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页码：33-39