期货价格与现货价格波动关系的实证研究——以农产品大豆为例
本文利用协整检验、误差修正模型和Granger因果检验等统计方法,对大连商品交易所的大豆品种进行实证研究.研究显示,大豆的期货价格和现货价格之间存在协整关系;期货价格和现货价格之间存在的长期均衡关系对短期内的价格波动造成影响并使之向长期均衡状态回归;期货价格和现货价格表现出很强的互动性,存在双向的Granger因果关系,即两者间存在相互的价格引导关系.
期货价格、现货价格、ADF检验、协整检验、误差修正模型、Granger因果检验
F724.5(中国国内贸易经济)
国家自然科学基金资助项目70441003的部分研究内容
2007-07-26(万方平台首次上网日期,不代表论文的发表时间)
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