股灾中政府"买入式"救市的有效性——基于A股市场的事件分析研究

摘要：

以2015年6月到8月中国2997家A股上市公司的日收益率数据为样本,筛选出2015年股灾中主要的政府"买入式"救市事件,利用事件分析法分析历次政府"买入式"救市事件对A股市场的影响.研究发现:历次政府"买入式"救市事件对A股市场收益率的影响不尽相同,主要受买入的绝对量和相对量、买入对象以及买入时机三个方面的影响.结论对政府在股灾期间"买入式"救市政策优化有指导意义.

关键词：股灾、"买入式"救市、事件分析法、有效性

分类号：F830.91(金融、银行)

资助基金：国家社会科学基金资助项目15CJL057;四川大学中央高校基本科研业务费资助项目SKZX2015-GB09

在线出版日期：2017-08-16（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共9页

页码：59-67